課程收益

1、了解我國各級資本市場現行發行與上市制度；

2、了解和掌握證監會新三板監管和審核口徑和審查要點；

3、了解和理解新三板上市前改制重組要點和實務；

4、了解和掌握股權優化的必要性和基本方法

5、了解新三板轉板相關要求；掌握價值提升的相關方法和路徑

6、了解私募市場及私募在新三板中的角色；

7、掌握改制中的稅務、會計和法律問題等關鍵處理。

課程對象

1、有上市需求的企業高管（CEO、CFO、董秘或負責項目運作的高級經理2、有高新科技資質企業3、有了解資本市場和上市需求的企業家、創業人、股東、投資人4、商業銀行及其他金融機構（公司部、私人銀行部、信貸部、風控部門等）5、券商（做市商）6、關注新三板的各類私募基金（協議轉讓）

課程大綱

（一）基礎知識:

1.企業生命周期風險特征與融資工具的適配性

2. 我國多層次資本市場與一覽子融資工具介紹

3.新三板與創業板、中小板的關系

4.中國公開發行的發審制度變革之注冊制及對資本市場可能的影響

（二）新三板發行制度、掛牌條件診斷和融資規劃

1.什么樣的企業適合新三板上市？

2.新三板上市能解決企業什么問題？

3.新三板發行流程和關鍵問題處理

4.流動性制度保證?做市商制度?協議轉讓制度?轉板制度?公開競價交易

5.如何融資、如何與做市商溝通、如何迎合市場預期？

6.關于各類股東和投資者退出的要求

（三）企業改制關鍵問題處理——上市前的改制、股權優化方案與私募投資者：控制權與所有權角度

1.內資企業改制主體的主要形式及問題

2.外商投資企業變更股份公司的注意要點

3.企業上司前股權重組形式

4.上市前資本、資產、業務的重組

5.互聯網+、商業模式/盈利模型再造及創新

6.改制掛牌前后是否進行管理層激勵？

7.如何選擇中介服務機構？

（四）企業改制關鍵問題處理——是否及如何進行私募股權融資？

1.什么是私募股權基金？

2.改制時是否應該引入私募？

3.何時引入私募——改制前、改制后掛牌、掛牌后？

4.引入私募的利弊案例分析

5.如何引入私募？

6.私募對賭協議的法律效力判例及稅務問題

7.常見私募投資合約分析

（五）企業改制關鍵問題處理——財務、會計、稅務、法律合規角度

1.歷史沿革、準則依循2.財稅問題及處理3.內部控制4.資產負債問題處理

5.關聯交易、同業競爭事項6.管理層激勵與股權支付問題7.重大交易與股權結構變動

8.董事會規則9.監管重點審查問題處理10.外資變更為內資問題

（六）股轉系統介紹與新三板被否決情況分析

1.新三板的前世今生2.新三板的受理和審核部門

3.被券商拒絕的原因及案例分析

4.關于近期新三板的分層、轉板、并購、重組等監管和改革進展介紹

（七）晚間實務研討上市過程中的關鍵問題處理（券商、會計師、律師、私募等業務處理）